Tỷ giá cao nhất sau khủng hoảng tài chính... Nguy cơ quản lý an toàn ngân hàng

Tỷ giá won-đô la đã vượt qua mức 1500 won và tiếp tục tăng cao, khiến ngân hàng cảm thấy căng thẳng. Nếu tỷ giá cao kéo dài, không chỉ chi phí huy động ngoại tệ tăng mà còn có thể dẫn đến sự gia tăng tài sản có rủi ro (RWA) do chuyển đổi tài sản ngoại tệ, cũng như gánh nặng trong việc quản lý tỷ lệ vốn.
Theo thông tin từ thị trường ngoại hối Seoul vào ngày 7 tháng 6, tỷ giá won-đô la đã đóng cửa ở mức 1559,0 won, tăng 19,9 won so với giá đóng cửa giao dịch tuần trước. Đây là mức cao nhất kể từ tháng 3 năm 2009, thời điểm khủng hoảng tài chính toàn cầu. Trong phiên giao dịch, tỷ giá đã có lúc đạt 1561,5 won, vượt qua ngưỡng 1560 won.
Tỷ giá trung bình theo quý cũng đã tăng lên mức cao nhất kể từ cuộc khủng hoảng ngoại hối. Theo hệ thống thống kê kinh tế của Ngân hàng Hàn Quốc, tỷ giá trung bình trong quý 2 tính đến ngày 5 tháng 6 là 1490,98 won, mức cao nhất trong khoảng 28 năm kể từ quý 1 năm 1998 (1596,88 won). Điều này dẫn đến dự đoán rằng tỷ giá cao ở mức 1500 won có thể trở thành một môi trường tỷ giá cấu trúc.
Kể từ cuối tháng 2, sau sự kiện ở Trung Đông, xu hướng tỷ giá cao đã trở nên cố định, khiến ngân hàng phải cảnh giác. Điều này có thể ảnh hưởng đến tính thanh khoản ngoại tệ cũng như an toàn tài sản của ngân hàng.
Mối lo ngại lớn nhất là sự giảm sút của tỷ lệ vốn chủ sở hữu (CET1), một chỉ số an toàn quan trọng. Khi tỷ giá won-đô la tăng, giá trị của các tài sản ngoại tệ như khoản vay bằng đô la của ngân hàng tăng lên, dẫn đến sự gia tăng RWA và mức độ rủi ro do biến động cũng tăng theo. Ước tính rằng mỗi khi tỷ giá tăng 10 won so với đô la, tỷ lệ CET1 giảm trung bình từ 1 đến 3 điểm cơ bản (0,01 đến 0,03% điểm).
Nếu xem xét tỷ giá vào ngày 26 tháng 2, trước khi Mỹ và Israel tiến hành không kích Iran, tỷ giá là 1432,5 won, điều này cho thấy áp lực giảm tỷ lệ vốn đã vượt quá 10 điểm cơ bản. Theo thông tin từ Cơ quan Giám sát Tài chính, tỷ lệ CET1 trung bình của các ngân hàng trong nước trong quý 1 là 13,41%, vẫn cao hơn mức quy định (8%). Tuy nhiên, nếu tỷ giá duy trì ở mức 1500 won, có lo ngại rằng khả năng đệm vốn sẽ bị tiêu hao nhanh chóng.
Tác động của tỷ giá cao cũng dẫn đến gánh nặng thua lỗ trong giao dịch ngoại hối của các ngân hàng. Lợi nhuận từ giao dịch ngoại hối của ngân hàng được tính toán dựa trên sự biến động tỷ giá của tài sản và nợ ngoại tệ mà ngân hàng nắm giữ. Khi biến động tỷ giá gia tăng, quy mô quy đổi tài sản và nợ ngoại tệ sang won thay đổi nhanh chóng, ảnh hưởng đến khả năng sinh lời.
Nếu tỷ giá cao tiếp tục, hoạt động kinh doanh quốc tế của ngân hàng cũng có thể bị ảnh hưởng. Thông thường, các ngân hàng phân bổ hạn mức RWA hàng năm vào đầu năm, nhưng nếu tỷ giá cao kéo dài, ngay cả khi cho vay cùng một khoản, giá trị quy đổi sang won sẽ tăng, dẫn đến tỷ lệ RWA cao hơn. Điều này có nghĩa là khả năng hoạt động của ngân hàng sẽ bị thu hẹp.
Một quan chức trong ngành tài chính cho biết: "Nếu tình trạng tỷ giá cao kéo dài, an toàn và khả năng sinh lời của ngân hàng, cũng như hoạt động cho vay sẽ bị ảnh hưởng tiêu cực. Việc duy trì tỷ lệ vốn ổn định sẽ trở thành nhiệm vụ chính của ngành ngân hàng trong thời gian tới."



* Bài viết này được dịch tự động bằng AI.

• #an toàn
• #ngoại hối
• #tỷ giá
• #ngân hàng
• #tỷ lệ vốn
• #kinh doanh quốc tế