Hội nghị thượng đỉnh Mỹ-Trung D-3: Giải pháp 'AI chưng cất' thúc đẩy ngành bán dẫn và vật liệu

◆Tin tức chính từ Ajou Economics
▷Hội nghị thượng đỉnh Mỹ-Trung D-3… Giải pháp 'AI chưng cất' thúc đẩy ngành bán dẫn và vật liệu
- Trước thềm hội nghị thượng đỉnh Mỹ-Trung, cuộc cạnh tranh quyền lực AI đã trở thành một trong những chủ đề chính, làm gia tăng kỳ vọng về lợi ích cho các cổ phiếu ngành bán dẫn và vật liệu trong nước.
- Hôm nay, chỉ số KOSPI đã tăng 1,65%, đạt 7.007,72 điểm, phục hồi trở lại mốc 7.000 sau 11 phiên giao dịch, với các cổ phiếu bán dẫn như Samsung Electronics và SK Hynix có xu hướng tăng mạnh.
- Đặc biệt, nếu các quy định của Mỹ về AI đối với Trung Quốc được thắt chặt, nhu cầu về HBM, GPU và bộ tăng tốc AI của Trung Quốc có thể gia tăng, từ đó các công ty Hàn Quốc sản xuất bộ nhớ AI và thiết bị HBM sẽ được hưởng lợi.
- Giới phân tích cho rằng, nếu Trung Quốc bị hạn chế trong việc sử dụng các mô hình AI của Mỹ và mở rộng đầu tư vào AI nội địa, môi trường xuất khẩu của chuỗi cung ứng bán dẫn mà Hàn Quốc có lợi thế có thể được cải thiện.
- Nhà nghiên cứu Na Jeong-hwan từ NH Investment & Securities cho biết, nếu nhu cầu về bán dẫn AI tại Trung Quốc gia tăng, một môi trường thuận lợi cho toàn bộ chuỗi cung ứng bao gồm bộ nhớ AI, thiết bị HBM và các công đoạn hậu cần của Hàn Quốc có thể được hình thành.

◆Báo cáo chính
▷Khi LNG gia tăng, đường đi trở nên bận rộn hơn [Yuanta Securities]
- Sau cuộc chiến giữa Mỹ và Iran, việc phong tỏa eo biển Hormuz đã làm giảm mạnh nguồn cung LNG từ các nước Trung Đông như Qatar và UAE, dẫn đến việc chuỗi cung ứng LNG toàn cầu được tái cấu trúc xung quanh Mỹ, với lượng xuất khẩu LNG của Mỹ tăng 23% so với năm trước trong nửa đầu năm 2026.
- Các quyết định đầu tư cuối cùng (FID) cho các dự án LNG mới tiếp tục được thực hiện tại Mỹ, khiến nước này trở thành nguồn cung chính lấp đầy khoảng trống cung ứng từ Trung Đông.
- Sự gia tăng xuất khẩu LNG và nhu cầu điện năng do sự mở rộng của các trung tâm dữ liệu AI đang làm tăng nhu cầu khí tự nhiên tại Mỹ, từ đó làm nổi bật tầm quan trọng của cơ sở hạ tầng trung gian kết nối giữa các địa điểm sản xuất và tiêu thụ khí tự nhiên.
- Đặc biệt, các công ty trung gian có thể đảm bảo doanh thu tối thiểu thông qua các hợp đồng vận chuyển dài hạn và hợp đồng Take-or-Pay, do đó giảm thiểu sự tiếp xúc trực tiếp với biến động giá và nhu cầu khí tự nhiên, đồng thời kỳ vọng vào dòng tiền ổn định.
- Yuanta Securities đã chú ý đến quỹ ETF Global X MLP & Energy Infrastructure (MLPX) đầu tư vào các công ty cơ sở hạ tầng năng lượng của Mỹ, với tỷ lệ tiếp xúc với cơ sở hạ tầng khí tự nhiên lên tới 76,8%, được đánh giá là cao.

◆Thông báo chính sau khi đóng cửa thị trường (ngày 21)
▷Công ty Đồng Nhất thông báo về thị trường khác (có nguy cơ bị chỉ định quản lý) (khối lượng giao dịch không đạt)
▷Công ty Nexthas bị chỉ định là cổ phiếu giao dịch bán khống quá mức (áp dụng cấm giao dịch bán khống)
▷Công ty Artist Company gia hạn chỉ định cổ phiếu giao dịch bán khống quá mức (gia hạn cấm giao dịch bán khống)

◆Xu hướng quỹ (tính đến ngày 18, không bao gồm ETF)
▷Cổ phiếu trong nước: -61 tỷ đồng
▷Cổ phiếu nước ngoài: -106 tỷ đồng

◆Lịch trình chính hôm nay (ngày 22)
▷Khu vực Eurozone: Chỉ số niềm tin tiêu dùng (tháng 9)

* Bài viết này được dịch tự động bằng AI.

Yang Boyeon byeony@ajunews.com