Ông A, một doanh nhân tự doanh trong độ tuổi 50 điều hành một nhà hàng Hàn Quốc tại quận Jung-gu, đã phải vay tiền tín chấp cá nhân để trang trải chi phí sinh hoạt và thiếu hụt vốn kinh doanh. Tuy nhiên, do tình hình kinh tế nội địa suy giảm, lượng khách hàng giảm, doanh thu cũng theo đó giảm sút, trong khi chi phí cố định như tiền thuê mặt bằng và chi phí nguyên liệu vẫn tiếp tục gia tăng. Cuối cùng, ông không thể trả nợ gốc và lãi, dẫn đến việc bị trễ hạn và tín dụng cũng giảm, khiến việc vay thêm trở nên khó khăn.
Điều ông A cần nhất lúc này là tiền mặt ngay lập tức. Ông cần có vốn lưu động để duy trì hoạt động kinh doanh cho đến khi doanh thu phục hồi và có thể trả nợ cũ. Tuy nhiên, các công ty tài chính khó có thể cho vay thêm tiền cho những khách hàng đã có nợ xấu và tín dụng thấp. Đây là một nghịch lý: cần tiền để sống nhưng lại bị loại ra khỏi hệ thống tài chính vì thiếu tiền.
Đây cũng chính là lý do cần có tài chính chính sách. Theo tiêu chí của tài chính tư nhân chỉ dựa vào điểm tín dụng và lịch sử nợ, ngay cả những doanh nhân tự doanh có khả năng phục hồi cũng có thể không nhận được vốn. Vai trò của tài chính chính sách là cung cấp vốn cho những người vay thiếu tài sản thế chấp và tín dụng nhưng vẫn có thể tiếp tục kinh doanh.
Tuy nhiên, không thể hạ thấp tiêu chuẩn cho vay chỉ vì lý do cần tiền. Việc cung cấp thêm vốn cho những doanh nhân tự doanh có nền tảng lợi nhuận bị sụp đổ có thể ngăn chặn việc trễ hạn ngay lập tức, nhưng cũng có thể làm tăng thêm nợ phải trả. Nếu vốn chính sách được cung cấp cho những người vay có khả năng phục hồi thấp trở nên xấu, gánh nặng đó sẽ quay trở lại với các tổ chức bảo lãnh và khu vực công.
Thực tế, theo tài liệu do nghị sĩ Park Seong-hoon thuộc Ủy ban Tài chính Quốc hội Hàn Quốc cung cấp từ Quỹ Bảo lãnh Tín dụng, tỷ lệ nợ xấu tích lũy của chương trình bảo lãnh cho vay lãi suất thấp cho doanh nghiệp nhỏ từ tháng 9 năm 2022 đến tháng 12 năm 2024 đã đạt 26,6% tính đến tháng 7 năm nay. Trong tổng số 16.626 tỷ won vốn bảo lãnh mới được cung cấp, 4.415 tỷ won đã phát sinh nợ xấu.
Số liệu này không có nghĩa là cần giảm tài chính chính sách. Điều này gần như có nghĩa là không thể giải quyết vấn đề chỉ bằng cách quyết định có cho doanh nhân vay tiền hay không. Cần phải xác định trước đây là tình trạng thiếu vốn tạm thời, hay gánh nặng nợ quá mức, hay tình hình ngày càng thua lỗ khi tiếp tục kinh doanh.
Đối với những doanh nhân tự doanh có nền tảng kinh doanh vững và chỉ tạm thời gặp khó khăn về dòng tiền, họ cần vốn lưu động mới. Đối với những người vay có doanh thu nhưng gánh nặng nợ quá lớn, việc gia hạn thời gian trả nợ và giảm lãi suất, điều chỉnh nợ có thể hiệu quả hơn là cho vay thêm. Đối với những người vay không thể tiếp tục kinh doanh, thay vì gia tăng nợ, cần hỗ trợ họ trong việc đóng cửa và tìm kiếm việc làm hoặc khởi nghiệp lại để mở ra lối thoát.
Để làm được điều này, tiêu chí thẩm định tài chính chính sách cũng cần thay đổi. Không chỉ dựa vào điểm tín dụng và tài sản thế chấp, mà còn cần xem xét dòng doanh thu, dòng tiền kinh doanh, cấu trúc chi phí và khả năng bền vững của doanh nghiệp. Sau khi cung cấp vốn, cần kiểm tra tình trạng quản lý để có thể nhanh chóng chuyển đổi từ cho vay mới sang điều chỉnh nợ hoặc hỗ trợ tái khởi nghiệp.
Thành công của tài chính chính sách cũng không nên chỉ được đánh giá qua số lượng vốn cung cấp và số lượng hỗ trợ. Cần xem xét liệu những doanh nhân tự doanh được hỗ trợ có thực sự phục hồi doanh thu và khả năng trả nợ hay không, và liệu những người vay khó khăn có thành công trong việc tái khởi nghiệp mà không làm tăng thêm nợ.
Không thể để những người cần tiền nhất bị loại khỏi hệ thống tài chính, nhưng cũng không phải là giải pháp khi cho tất cả mọi người vay tiền như nhau. Cần cung cấp kịp thời vốn cần thiết cho những doanh nhân tự doanh có khả năng phục hồi, điều chỉnh nợ cho những người vay không thể chịu đựng thêm nợ, và kết nối lối thoát mới cho những người vay không thể tiếp tục kinh doanh. Điều cần thiết cho tài chính chính sách dành cho doanh nhân tự doanh không phải là nhiều khoản vay hơn, mà là chẩn đoán và hỗ trợ chính xác hơn.
* Bài viết này được dịch tự động bằng AI.
© Bản quyền thuộc về Thời báo Kinh tế AJU & www.ajunews.com: Việc sử dụng các nội dung đăng tải trên vietnam. kyungjeilbo.com phải có sự đồng ý bằng văn bản của Aju News Corporation.