Năng lượng là chìa khóa trong thời đại AI: Gaon Cables nổi lên như một nhà cung cấp hạ tầng trung tâm dữ liệu AI

Thị trường đang có cái nhìn mới về Gaon Cables. Trước đây, công ty này được đánh giá là một nhà sản xuất truyền thống tập trung vào dây điện trung và hạ áp, nhưng giờ đây, với sự phát triển của thị trường trung tâm dữ liệu AI tại Mỹ, Gaon Cables đang nổi lên như một doanh nghiệp hưởng lợi từ sự tăng trưởng này, không chỉ đơn thuần là một "công ty dây điện" mà còn được đánh giá lại như một "công ty hạ tầng trung tâm dữ liệu AI".

Theo thông tin từ ngành công nghiệp vào ngày 9 tháng 6, sự quan tâm đến các công ty hạ tầng điện lực cần thiết cho việc xây dựng trung tâm dữ liệu AI đang gia tăng trên thị trường chứng khoán toàn cầu, không chỉ đối với các công ty bán dẫn AI. Nhu cầu điện năng tăng mạnh do sự phát triển của các mô hình AI và mở rộng trung tâm dữ liệu đã làm nổi bật tầm quan trọng của hạ tầng cung cấp và phân phối điện một cách ổn định.

Các trung tâm dữ liệu AI tiêu thụ điện năng nhiều hơn so với các trung tâm dữ liệu thông thường. Các trung tâm dữ liệu AI thế hệ mới dựa trên GPU của NVIDIA được cho là cần từ hàng trăm MW đến hơn 1 GW điện cho một khuôn viên. Do đó, đầu tư vào hạ tầng điện như lưới điện, máy biến áp, cáp điện và busduct đang trở thành yếu tố cốt lõi trong việc xây dựng trung tâm dữ liệu.

Sự thay đổi lớn nhất của Gaon Cables là mở rộng hoạt động kinh doanh trung tâm dữ liệu thông qua công ty con LSCUS tại Mỹ. LSCUS đang củng cố khả năng thực hiện các dự án trung tâm dữ liệu tại địa phương và mở rộng cơ sở kinh doanh để đáp ứng nhu cầu đầu tư trung tâm dữ liệu AI đang gia tăng.

Đặc biệt, LSCUS đã liên tiếp ký hợp đồng cung cấp busduct cho các công ty công nghệ lớn toàn cầu, nhanh chóng mở rộng vị thế tại thị trường Bắc Mỹ. Theo thông tin từ ngành, LSCUS gần đây đã ký hợp đồng cung cấp trị giá khoảng 12.000 tỷ won với một công ty công nghệ lớn toàn cầu trong vòng 3 năm, và cũng đã ký hợp đồng dài hạn trị giá khoảng 40.000 tỷ won với một công ty công nghệ lớn khác trong vòng 5 năm.

Những hợp đồng này không chỉ là đơn hàng một lần mà còn mang tính chất khung hợp đồng kéo dài nhiều năm, điều này có ý nghĩa lớn. Cấu trúc này cho phép khối lượng cung cấp có thể tăng thêm theo sự mở rộng đầu tư vào trung tâm dữ liệu và xây dựng khuôn viên mới của khách hàng, do đó có khả năng khối lượng cung cấp thực tế vượt qua giá trị hợp đồng.

Tại thị trường trung tâm dữ liệu Bắc Mỹ, việc tối ưu hóa máy chủ GPU đã làm cho thiết kế dây điện và làm mát trở nên phức tạp hơn, dẫn đến xu hướng ngày càng tăng trong việc sử dụng busduct, vốn có hiệu suất lắp đặt và độ ổn định cao hơn so với cáp truyền thống.

Các trung tâm dữ liệu AI có đặc điểm là tiếp tục mở rộng ngay cả sau khi được xây dựng. Các công ty công nghệ lớn toàn cầu như Meta, Microsoft, Amazon và Google đã dự báo sẽ đầu tư lớn vào hạ tầng AI trong những năm tới, do đó nhu cầu về hạ tầng điện cho trung tâm dữ liệu cũng sẽ tăng theo.

Xét đến doanh thu hàng năm của Gaon Cables khoảng 20.000 tỷ won, quy mô hợp đồng dài hạn mà công ty mới ký kết vượt xa gấp đôi doanh thu hàng năm của công ty. Với đặc điểm của hợp đồng khung, có khả năng có thêm đơn hàng tùy thuộc vào quy mô mở rộng và kế hoạch đầu tư của khách hàng, do đó quy mô cung cấp trong tương lai có thể còn lớn hơn nữa.

Ngành công nghiệp dự đoán rằng sự mở rộng của trung tâm dữ liệu AI sẽ không chỉ dừng lại ở việc tăng nhu cầu về máy chủ và GPU mà còn dẫn đến sự phát triển tổng thể của thị trường hạ tầng điện. Đặc biệt, thị trường busduct, nơi phân phối điện năng lớn một cách hiệu quả trong trung tâm dữ liệu, được coi là một trong những lĩnh vực sẽ phát triển nhanh chóng trong tương lai.

Trong quá trình này, chuỗi giá trị hạ tầng điện AI do LS Cables dẫn đầu cũng đang thu hút sự chú ý. LS Cables đang mở rộng các lĩnh vực kinh doanh hạ tầng điện cốt lõi cho thời đại AI như cáp siêu cao áp, cáp ngầm, HVDC và busduct. Công ty cũng đang tăng cường tấn công vào thị trường Mỹ thông qua việc xây dựng nhà máy cáp ngầm tại bang Virginia và mở rộng đầu tư vào lưới điện Bắc Mỹ.

LS Materials cũng đang mở rộng hoạt động kinh doanh siêu tụ điện. Siêu tụ điện là thiết bị giúp bù đắp sự biến động điện năng tức thời và ổn định chất lượng điện, đang ngày càng được ứng dụng rộng rãi trong trung tâm dữ liệu, lưới điện và thị trường ESS.

Trên thị trường chứng khoán, các công ty thuộc tập đoàn LS không còn chỉ là những doanh nghiệp sản xuất dây điện truyền thống mà đang tiến hóa thành các công ty hạ tầng AI.

Một quan chức trong ngành cho biết: "Trước đây, chúng ta thường nhìn nhận các công ty hưởng lợi từ trung tâm dữ liệu chủ yếu là các công ty bán dẫn, nhưng giờ đây, sự quan tâm đã chuyển sang các công ty cung cấp và phân phối hạ tầng điện. Gaon Cables cũng có khả năng được đánh giá từ góc độ là một công ty hạ tầng trung tâm dữ liệu AI chứ không chỉ đơn thuần là một công ty dây điện".

Ông cũng nhấn mạnh: "Đặc biệt, các hợp đồng cung cấp dài hạn mà LSCUS đã ký kết có ý nghĩa vượt xa đơn hàng thông thường, vì nó đã tạo ra một cấu trúc có thể phát triển cùng với sự mở rộng đầu tư AI của các công ty công nghệ lớn toàn cầu, điều này có thể dẫn đến việc đánh giá lại giá trị doanh nghiệp trong tương lai".



* Bài viết này được dịch tự động bằng AI.

• #Gaon Cables
• #hạ tầng trung tâm dữ liệu AI
• #LS